个人感觉，p2p发展到今天这步，郭嘉起了很大的推波助澜的作用。好的初衷造成一个极坏的后果。

223max

这个tg上有朋友总结过了，有钱人潇洒的过一年相当于普通人过一辈子，骗来的钱先花个够本，一辈子也值了。

@acepop 海豚不要看到这种贴就@我。。。。

老实说，作为一个p2p行业的既得利益者，我并不反对lz这样大部分非金融从业者的观点，而且还很支持

先说说我的故事，自己搞了九年金融，从证券起家。从业第二年就赔了120万，在几乎所有能贷款的银行全部贷了款还客户钱（这一点反而成为了后来进入p2p行业的契机），其中渣打、花期这些外资银行，信用贷款12.8%利息等额本息

哪跌倒哪爬起来，我一直坚信一个行业能迅速亏损就能迅速盈利，过程不多说了，证券做了五年后，几乎在最黄金的时候开始销售信托，直到2014年

其实在2014之前的两三年，已经接触了不少p2p行业的信息，机缘巧合在这一年进入了这一行。说实话，之前一直做的传统金融，哪怕我自己的观念也觉得p2p是骗人的，抱着进这行混点钱的初衷去了。

刚从业的第一家公司是做个人车抵贷款的，进公司两个礼拜，开始觉得这个行业对我这个80后来说是一个不亚于07年股市和之后的楼市一样巨大的机遇！原因有二：

第一：头两周一直在公司贷款端工作，不得不承认真的是不了解，社会上的贷款需求有多么巨大！贷款端几乎每天早上9:30开始排队，每天几百人次进出！观察了贷款人群，也并不都是大众所以为的社会渣子，可以说包含社会上各个阶层，从老赖到企业主到上班族到富二代都有。

第二：因为自己之前亏钱问银行贷过款，深知贷款的利润有多高。只要是真正在做个人对个人的，随着规模不断在扩大，哪怕坏账10%都是完全可以接受的，只要用心研究市场，之后慢慢把坏账率控制下来就行。

有需求、有利润，业务模式清晰，所以觉得完全能做，于是马上开始把所有的资源开始往这个行业转移。

直到今天，我只换了一家公司，现在从事的公司也是完全做个人对个人的金融服务，做两万以下额度的信用贷款，利息和服务费当然是很高很高。说白了，公司就是提供了最便利的金融服务（从进公司到拿到钱只要30分钟，当然不会像大家想象中的那么容易），然后赚取了银行信用卡业务不愿催讨的差价（大家都知道，信用卡逾期银行的催收力度很小，而我们可能逾期两周就会直接上门，对于借几千一万的老百姓来说，这种催收力度是他们吃不消的）。

当然，p2p在毫无监管的环境下发展了那么多年，可以说今天90%的平台就是骗子！很多号称自己是做神马项目的平台，要么是为了忽悠老百姓、要么是完全没有风控措施；还有一些比较有名的平台，不是说他们不想好好干不想活下去，而是之前自己挖的坑太大，难以填补了。所以，综上所述，对于非专业投资者来说，要凭自己来选择一家靠谱的平台几乎没有可能，这也是我开头同意lz观点的理由。

如果tg的朋友有亲戚已经在投资p2p，那么教几招分辨方法：
1、绝对绝对绝对不要看排场，没有利润的平台必定死；
2、一定一定一定只选个人对个人的平台，理财和贷款端数量的比例在1:3为宜，比如全国理财分公司10家，贷款分公司30家；
3、理财端的细节没啥好问的，一定要搞明白投资平台的贷款端细节，怎么贷？贷给谁？坏账比例？生存了多久？了解这些来分析平台能否盈利；
4、最后一条，也是个人认为最重要的一条，尽量去平台贷款端去亲眼看一下，甚至尝试去贷一笔，看看是否跟业务员介绍的情况一样。

最后，这个行业积累的风险越来越多，随着风险的爆发，也一定会有劣币驱逐良币的情况出现。所以，无论平台的真实实力如何，都不推荐没有投资经验的投资者在现在这个时间点再进入p2p投资。

以上，广告就免了，祝大家投资顺利

[本帖最后由 盾甲队 于 2016-2-10 23:57 编辑]

LZ屁都不懂又来教学，楼上是业内，我了解的情况也是这样，P2P本身是好的，好的平台利润绝对能够支撑十几个点的利息，但是主要是缺乏监管，骗子太多

看到最后喷了，银行和p2p一样？楼主您上点学吧！
银行短期理财配置的债券资产风险小多了，大部分还配置了利率债，这和p2p一样只能说楼主你家的p2p行业屌爆天！
城投债靠谱我觉得问题不大，大部分地方政府债务通过地方债置换，没啥风险了，觉得不靠谱的我建议还是利率债上吧，美国十年国债收益新低，国内可能还有一波小牛。
余额宝就是天弘基金的货基，实话这都没整明白还不相信这个不相信那个，也是醉了，赶紧取钱回家吧钱藏好！
最后国内银行是风险最低的，绝对靠谱的，一块是银行作为经营风险的商业主体，对风险天然排斥宁可收益低，其风险控制也较为健全完善，另一块就是国内资本市场还不是完全开放，管制较严格，各项指标都还行，尤其是我们还有政策银行，我觉得如果银行都不信，大可以去传销和p2p了，国内没一个比银行还相对靠谱的了

求解惑，是不是现在银行的理财不能买了，存定期就行？

LSS受教了

听他扯淡，连银行理财资产端配置的资产是什么都不说就扯淡要违约，以为银行理财和p2p一样忽悠呢？银行理财产品配置的资产都要银监备案并且与负债端一一对应，短期理财很多都是配置债券，存单甚至货币市场资产，违约他妹妹去，就是大量中长期资产也比较靠谱，比如早几年的信托，14年的高收益城投，部分信贷资产，ppn,也有信贷转标准化的，当然不保本不保收益的，确实有风险高的，麻痹收益也高啊，而且目前国内几十万亿理财的盘子违约的有100亿么，工行中诚信托的也只是第三年没有收益，本金无忧，前两年年化我记得10%，有点良心，这和p2p比

P2P真的很危险，现在一般12%左右，好多大妈往里投钱，前面几期都拿到利息了，所以很相信，口口相传。

我比较传统
唯一的投资就是买房子

别的不想说，就楼主认为没有实业能支撑10个点利息就看出你不懂企业运营。资金是周转，利润率和利息偿还能力怎么能对等评估。现在国内中小企业从银行获得贷款的所有成本就是10左右，只高不低，如此说来都活不下去了？

23333，说p2p的还有点道理，结果最后夹带私货，把火都引到国有四大银行上面了。 大屁股，你还是贼心不死，整天替给你钱的一方散步中国崩溃论啊。

我是一点不怕银行崩溃
如果工农中建都崩溃了，那全国基本也就完了，你的钱存在银行里没了和放在家里保险箱没啥区别

除非趁早移民，如果还待在天朝这条船上，那只能无条件信任了，毕竟如果船要翻你只要在船上怎么折腾都是死

大屁股又来夹带私货了，tgbxs

tg是不是要崩不知道，你坛经济大拿们怎么总也搞不懂净利是怎么来的呢？

向您学习，其中一条我也是这么认为的：私对私才靠谱，平台就当好一个平台的身份。挑选一番后选择了俩产品进行投资：一个是某蛋（债权拆分到每个个人接待方），一个是某米钱包。但还是觉得不踏实。

星巴克算事业吗？星巴克没10%?


P2P确实大部分都不靠谱！

凡事走的早肯定有得搞

posted by wap因为前几年傻子太多赚钱太容易

楼主说实体经济利润率不到10%，可能是看了一些上市公司年报什么的。可是要知道年报里的净利已经扣除利息了。

拿净利跟利率比也没太大问题，实体净利率太低资金就往其他地方跑了。

我那一堆客户以日资为主，融资成本在3~4之间，没有一家超过10，没有一家。很难想像他们的融资成本超过10的话财务报表会难看成什么样子。

很多利润高于10的行业 但是人家要么不借钱 现金流好的不行

要么银行都是跪求借钱给他们

融资是体现在现金流量表当中的，财务费用这块才在利润表里出现，净利润10%和毛利率10%是两个概念，做生意的人都知道毛利率至少30%以上才能勉强打平，把这两个利润率的概念混在一起只能说明楼主的无知。另外融资有杠杆效应，能融资的金额和资产负债表有关，否则完全是空手套白狼，就根本不是做实业了。
顺便说一句，我发现tgfc里面金融橘子，律师医生都有不少，但是专业财务人员几乎没看到过，不知道为什么。

就是高利率贷款么，本质都是贷款。

然后把款很容易地贷给还不起的人，这不是次贷是什么？

读书不能读死，像你这样读基本上就完了。

[本帖最后由 柯布西耶 于 2016-2-11 10:37 编辑]

其实这种玩法在经济天天向上的时候没问题，现在嘛，经济下滑，利润空间被无限压缩。玩不好就等着死吧。

看了下港股，喷了

利润不到10%？做生意的哪个毛利不在100%以上？

我们行业是国际原料贸易，毛利5%就谢天谢地了

本帖最后由 BIOer 于 2016-2-11 11:09 通过手机版编辑

你说的是零售业吧？毛利100%的除了餐饮业里面一些小店别的我还真没见过。那些小店除去老板自己的工资的话也剩不了多少。我做教育培训行业，看着钱哗哗的过，最后利润能剩10%就烧高香了

是，批发业只能靠周转率了。。。。。。

看大家讨论的很积极，就再说啰嗦几句

首先说利息，传统的个人对个人，月利都在2％以上，两年起借，名义利率年化24%。实际上，由于是等额本息，每个月要还本金，所以对于平台来讲，收回本金马上又投入借贷，实际毛利几乎要翻番。给投资者年化12%，运营和获客成本15～18%，5～10%的坏帐，基本可以运作。（我现在所在的平台，日息千2.5，每周还款，对于平台来说赚翻了）

其次说坏帐，p2p平台大多是个滚雪球的过程，举例，第一年平台规模做到1000万，由于经验不足出现20%的坏帐率，就是有200万坏帐。但第二年，随着平台发展，可能规模就到一亿，真心想做事的平台经过一年的摸爬滚打，坏帐开始能够把控。然后第一年200万的坏帐到第二年来看，才2%。随着平台不断做大，其实也就是杠杆不断放大，最早的高坏帐率不断在被摊薄。

最后说利润，这个行业有一些“小而美”的平台，最早老板创业可能就是从一两百万开始做起，两年做到几十亿规模，哪怕利润才2%，也要上千万。如果坏帐还能不断控制下来，老板过的其实真的很滋润。而一些看似很强大的平台，其实不是真实实力有多强大，而只不过是融资规模大而已，也就是吸金力量强大。由于资金进入太多太快，钱拿在手里成本很高，老板只得选择在借贷上放宽一些，最后自己挖的坑太大，就很难填补了。

总结，这个行业能那么火，主要是因为没有监管，一个私人老板第一能随意开设网点、第二可以随意放大杠杆。导致道德风险无限放大，一个土逼老板，可能几个月卡上就多了几千万甚至上亿，是一场很大的考验。

说了这么点小内幕，希望有思考能力的朋友们对p2p能有个客观点的理解。其实对于业务已经上轨道的平台来说，唯一的风险就是政策风险，完全没有必要跑路。但对于投资者来说，也就是普遍的大叔大妈们，由于缺乏思考能力，也懒得去网点实地考察，他们只会听信业务员的一张嘴和高大上的宣传，所以他们是没有能力来区分平台本质的。这一点其实才是最大的悲哀。。。。。。

不早说了吗，一年期贷款利率2倍以内都还算相当安全，超过了你们自己想。

还有，民间民资拆解利率我可以很清楚的告诉你们每月1分那都是低的一比吊糟，如果一个营业额1亿以内民企它毛利率连20%都没有

我敢保证最多1年内铁定倒闭

ls真业内

84楼干脆明说哪几个平台靠谱哪几个不靠谱吧都是成年人盈亏自负

专业财务人员没空上2000w tg可以理解，但是连会计专业出身的都没几个就不太可能了，估计光在笑不吭声

专业吊打大屁股

利润高的行业还是有的，我所在的医疗器械基本净利在20%是有的，个别子产业更高。我们公司亚太部分这几年的营业利润在30%上下，欧洲和美国惨点但15-20%是有的

但走上正轨的制造商基本不缺钱，我们公司短期负债几乎没有。有潜力的新兴制造商也不缺钱，热钱在不断涌入，只有中间商是真的缺钱。但基本都是关键时间拆借不超过1-2个月，否则利润会被吃掉

但类似这样的高利润行业还是太少且规模太小，装不下那么多热钱

器械也要看吧，一类估计比较难，二类三类的肯定利润高。
中间商的作用呢大家懂得，没办法，所以上下两头盘剥，不过也不少赚吧。

本帖最后由 handsomeken 于 2016-2-11 16:14 通过手机版编辑

我理解你的意思，但还是另找个名字比较好……
把贷款给还不起的人在更多行业有，十年前在大马看广告就是贷款买宝马，一个月还超低，还听说各种老人把退休金一次性拿出来买车买房投资的，真是作死。现在大陆也在这条道上了。

中间商的实际毛利是15-20%（扣除你懂的费用之后），还需要合理地避税才可以

这几年中间商整合得非常厉害，说到底没有充分的资金越来越玩不转

现在全世界的金融产品收益能超过10%的有几个？说白了就是贪心不足蛇吞象，抱着不切实际的获利想法，那么既然合理的金融产品无法满足那自然有骗子填补空缺，当被骗子骗得内裤都没有的时候又来唱衰经济，这逻辑简直醉了。

看兄台比较专业，借贴问一下，京东小白理财风险如何，好像买的理财产品都是保险公司的