至于开户理由，个人比较推荐的是，

1）家里小孩是美国/国籍，办个香港账户给ta存钱方便，会考虑买一些基金/股票/保险

2）想在银行开证券账户炒美股港股，投资相关的基金，做境外资产配置

3）想开个账户每年存外币，会考虑做一些基金/股票/保险

同时需要在开户的时候注意一些相关事项，

1）开户过程中可能会被问到流动资产和每月收入，不要答的太离谱。

2）开户过程中可能会被问到资金每年进出这个账户几次，不要说太多，也不要说太少，每年会操作两三次比较合适。

3）开户过程中可能会被问到是哪儿的税务居民，尽量申报是内地税务居民，如果确实是海外税务居民且申报了，手续会更麻烦，特别是美国居民或绿卡持有者。

最后，有的银行可能开不了1W的户口，那么其实可以直接开设20W的户口，然后在后面申请降级就行（开户的时候不要提这个事情）。

接上一篇文章，再提供一个更加详细的开户经验贴。

有朋友反应说现在内地已经无法办理“见证开户”业务了，实际上这个需要分情况来讲。

像汇丰渣打等一系列外资行，我们只要满足它们的存款要求，就可以申请办理境外账户了。现在汇丰和渣打等银行的要求是50W，不过办理账户的时间较长，一般都要1-2个月。

像国内一些中资银行，它们一直也都可以提供见证开户的服务，不过现在主要是对“签证”卡的比较严，如果我们没有境外3个月以上的长期逗留签证，就很难办理这个业务。我印象最深的就是国内民生银行，在过去很短的一段时间里，大概是1718年，只要存5W就能办理一个民生香港分行的账户了，手续也非常简单。（PS.香港民生的总部在IFC，感觉非常壕）

开户需要提供身份证、通行证、入境小条、地址证明（银行、政府等机构发出的三个月内的，有自己名字和地址的各类单据）、银行流水（三个月或者半年的流水单，最好是工资卡）。地址证明具体的开立方法可以参考上面文章。

现在一般是需要开设20W的运筹账户，维持不到20W，可以在后面降级为1W的账户。港岛上环西营盘那边的汇丰比较好开，最好是提前打电话或人肉预约。

渣打银行：渣打现在通过合作渠道推荐开户比较多。对于个人来讲，如果不准备直接存20W或者100W进去，建议就不要去了。

花旗银行：花旗没什么好讲的，拿150W过来就能开。我个人非常欣赏这种带有资本主义风格的做法，明码标价，不像有的银行，当什么还立什么。

招商香港：最近招行香港比较好开户，无需预约，只要能起得来，早点去中环排队就行。材料同样也是身份证、通行证、入境小条、地址证明（银行、政府等机构发出的三个月内的，有自己名字和地址的各类单据）、银行流水（三个月或者半年的流水单，最好是工资卡）。在香港招行开户，不会像内地一样要求有500W。

工银亚洲：提前在官网预约好，准备好官网上要求的材料，依然是身份证、通行证、入境小条、地址证明、银行流水。再注意下上个帖子里提到的开户理由和注意事项，基本没有太大的问题。依然是上环那边相对容易开户（神奇的上环）。

招行永隆：开户模式逐渐在向渣打靠拢，走合作机构推荐制。个人开户的话，可以直接下载APP，在APP上可直接预约。准备好上面说的常规材料，到时候去开户就行。和渣打类似，如果没有推荐人，个人直接去开户的话，可能稍微麻烦点。如果有招行金葵花账户，会好开一些。

南洋商业银行：中国信达旗下银行，去年下半年开始，只要在开户的时候答应每个月供股1000块港币（第二个月就能取消）就能开户。随后再和某金融机构央企合作后，可能看不上这些零售业务了，提高了一些开户的麻烦程度。

一般需要携带身份证、通行证、入境小条、地址证明、银行流水（能看到收入证明）、户口本、名片或工作牌，有房产本或理财证明等也可以带上。

目前铜锣湾、鰂鱼涌、北角分行比较好开。需要提前电话预约，电话可搜索分行查到。

从需求层面上来看，市场上确实存在着较大的实际需求。举一个简单的例子，在我自己看来，国内有多少企业主/创业者，就至少有多少对终身寿险的需求或潜在需求，更别说还有其他各种人士的需求。 具体原因也并不复杂。经营企业本身就是一件风险较高的事情，企业主/创业者天然就需要能帮他们转移风险的工具，像海外信托、终身寿险等。比如说可以利用终身寿险现金价值高，分红收益稳定的特点，通过设置投保人、受保人和受益人，来部分或全部做好他们自身家庭与企业之间的相对的债务隔离。这样就算是以后企业经营不善，陷入债务麻烦中，他们的自身家庭也起码会有一笔生活费。同时，终身寿险又具有高杠杆的特性，其天然也能完美满足投保人转移人身风险，完成定向安全传承的需求。

不过，目前来看，这些潜在需求并没有被很有效地挖掘，实际需求也并没有被很有效地解决。

在我个人看来，这与供给端有较大的关系。比如现在人寿保险公司主推的方案和产品，无疑是重疾险和医疗险，现在的寿险从业人员绝大多数也是以做重疾保单和医疗保单为主。这无疑很符合当今社会的需要，其本身也确实是在顺应行业潮流。但这样的供给影响了需求，所以从事终身寿险业务的人很少，其自然就对挖掘潜在需求和解决实际需求有较大影响。再比如，虽然终身寿险的产品结构非常简单，但其实现在能讲清楚终身寿险的从业人员却很少。因为在它金融的外表之下，本质上是一种法律工具，涉及到保险、法律、信托等多个方面。自然，这也需要一个专业团队的全力支持，而一般的保险从业人员或是一般的团队根本就不能提供相应的配套设施。

终身寿险的市场广，潜力大，现在却并没有多少人参与其中，这当然是一个终身寿险时代。而随着现存的需求被逐渐解决，潜在的需求被逐渐挖掘，市场进一步扩展，以后必定也是一个终身寿险的时代。

在之前的分享中，我总结了一下在终身寿险里需要重点关注的几个部分，即产品框架、投资分配及法律应用。

产品框架：终身寿险的保险给付条件非常简单明了，即理赔身故。所以其相应的产品框架（产品结构）非常简单，主要就包括两个部分，杠杆和分红。

杠杆部分是保险公司通过一系列精算，提供给我们的一个远高于实际保费的保额，其能放大我们所得到的实际保障。举个例子，如果一位30岁的健康男士在香港投保终身寿险，一次性缴交13-15W美元（寿险都有保费评级，具体的保费依评级而定）的保费，他的保额就有100W美元，人寿杠杆能达到6.7-7.7倍。如果他选择年缴保费的方式，那么他在交款期间的人寿杠杆会更高。另外，在有这么高的杠杆的情况下，终身寿险普遍的现金价值也很高，像趸交的终身寿险，其第一年的现金价值就能达到已交保费的75-80%。所以无论我们是想给家人一个更好的保障，或是想完成安全且隐私的财富传承，我们都可以用较少的钱，去安全地完成一件具有较大意义的事情。

分红部分则是保险公司通过运营管理相关的保险资金，从所得的投资收益和资本增值中，分派给保单持有人的红利。终身寿险分红的收益并不高，趸交版本终身寿险的IRR（内涵报酬率，可以理解为纯复利）在3%-3.5%之间，期缴版本终身寿险的IRR则在4%-5%之间。但分红风险较低，安全稳定，历史分配数据可查，且美元本身通胀率较低。所以其足以为终身寿险这样的长期保险提供较强的抗通胀能力。同时，分红也能为保单持有人提供一个更灵活的选择。因为我们完全可以选择一次性退保，提取所有的分红，也可以选择每年提取一定的资金，来构成我们生活费的补充。举个例子，比如老王的家庭现在是一家三口，孩子还很小，太太也是全职在家，家庭责任较重。他身处IT/金融/咨询/.....行业，工业压力也较大。为了做好家庭保障，他配置了终身寿险，这样就算他自己出了意外，他太太和孩子起码也有一笔不菲的生活费。如果平平安安过渡到了退休阶段，他也能从保单里每年提取到一笔退休金做补充。

投资分配：终身寿险的总体风险较低，分红稳定。一方面，终身寿险本身投资标的的构成就以稳定固收类工具为主，权益类工具为辅，其风险总体较低。如AIA趸交的终身寿险财富恒裕，其固收类工具的占比为80%-100%，权益类工具的占比为0-20%。期缴的易达终身保，固收类工具的占比为65%-85%，权益类工具的占比为15-35%。

另一方面，香港保险公司整体的投资分配和运营情况良好。根据AIA2016年度投资者简介：JPMorgan Research，其稳定的固收类资产占比达到了84%，最新的自由盈余已达至148亿美元。

另外很有意思的是，这样的资产配置比例，和著名的桥水基金的风险均衡投资策略所得出的分配比例非常相似。而桥水基金在过去的二三十年里获得了巨大的成功。

法律应用：前面我们说到，终身寿险的产品框架（结构）非常简单，真正比较复杂的其实是它相应的法律应用，主要涉及到税务、债务、传承和婚姻方面。

税务：终身寿险不会存在税的问题。关于所得税，香港和内地现阶段都不会征收保单分红部分的利得税；关于遗产税，香港早已废除遗产税，内地的遗产税据说正在酝酿中。但根据内地《保险法》的规定，人寿保单在指定了受益人的情况下，很难算作保单持有人的遗产，所以被征税的概率自然也很低。即便以后真的出了遗产税，分红保单也有税务递延的功能。

随着国内各种税制改革的实行，CRS和FATCA的推动，强行避税的时代注定将要过去，以后资产配置的主流也必然是“免税”或“低税”投资品。

债务：终身寿险也能解决一部分关于债务的问题。因为我们可以通过合理地设置投保人、受保人和受益人，完成一定程度的“债务隔离”。比如企业主本人面临的债务风险较大，理论上讲就不太适合做保单持有人。这个时候我们可以通过设置和签订“赠与”协议，把保单持有人设置成债务风险小的人，比如企业主的父母，而他自己做受保人，孩子作持有人。另一方面，因为海外保单隐私性较强，且与内地存在较大的法律鸿沟，所以其也能够帮助我们保全财产。当然，恶意避债，是绝对不可能获得任何法律的支持的。

传承：在终身寿险里，因为有杠杆的存在，所以我们可以用较少的资金去完成一份较大的传承。比如在前面的例子里，一位30岁的健康男士在香港投保终身寿险，一次性缴交13-15W美元（寿险都有保费评级，具体的保费依评级而定）的保费，他以后的传承金额至少就有100W美元（有分红的存在）。同时，利用终身寿险传承，只需指定受益人即可定向传承，隐私安全，也无需进行复杂的遗嘱公证。举个简单的例子，比如如果老王经历过两段婚姻，有了继子继女，如果他在身故前没有做任何财产安排的话，他继子继女也会成为他财产的第一顺位继承人，继承他的部分财产。同时，如果他意识到了这个问题，想要做类似遗嘱公证之类的安排，在实际操作中也很难让每个人达成一致。而通过终身寿险定向传承，无需复杂的程序，且资金绝对安全隐私。

婚姻：终身寿险还能解决一部分的婚姻问题。比如，在婚姻中弱势的一方，可以选择配置终身寿险来防止财产被分割，如女方自己作持有人和受保人，但设置受益人为其子女。同时，用终身寿险作为自己的婚前财产配置，或者是作为自己子女的婚前资产配置（父母做持有人），也能解决在婚姻中可能潜在的财产分割风险，以防止人财两空的情况发生。